Trong DeFi, Staking là một công cụ kiếm tiền phổ biến tương tự như Farming. Staking được hiểu là việc nhà đầu tư đặt cọc một lượng tiền điện tử nhất định và khóa chúng lại để nhận phần thưởng từ dự án. Phần thưởng nhiều hay ít phụ thuộc vào các yếu tố: Số lượng token đã stake, thời gian lock, lãi suất staking, biến động giá của token….
Sự ra đời của Staking
Trước đây, ở thế hệ Blockchain 1.0 và 2.0 với sự ra đời của Bitcoin và Ethereum, việc vận hành trên chuỗi khối chủ yếu áp dụng cơ chế Proof of Work (PoW) – bằng chứng công việc. Đây là hình thức xác thực giao dịch trong Blockchain bằng cách sử dụng sức mạnh tính toán để xử lý các bài toán. Trong đó, người thực hiện cần sử dụng máy tính đắt tiền và cấu hình cao để hoàn thành công việc.
Năm 2011, khái niệm Proof of Stake (PoS) lần đầu tiên ra đời như một giải pháp thay thế cho PoW, nhằm loại bỏ yêu cầu về cơ sở hạ tầng phức tạp và tiêu tốn năng lượng. Proof of Stake là thuật toán đồng thuận trong Blockchain, trong đó bất kỳ ai đặt cọc đủ số lượng token theo yêu cầu của dự án đều trở thành Node, Masternode và được chia sẻ quyền xác thực giao dịch. Khi đó, phần thưởng sẽ được trao cho những người tham gia PoS – hình thức này được gọi là Staking.
Phân loại Staking
Có 2 cách thức chính để nhận thưởng từ Staking:
1. Staking với cơ chế đồng thuận Proof of Stake: Là việc nhà đầu tư đặt cọc và khóa token trong Pool để trở thành Validator (Người xác thực), từ đó được chia sẻ phí giao dịch và phần thưởng từ dự án theo một tỷ lệ nhất định. Với cách này, người tham gia phải sở hữu số lượng token tương đối lớn theo yêu cầu của dự án. Thông thường, Validator càng đặt cọc nhiều và khóa càng lâu thì phần thưởng nhận được sẽ càng nhiều.
2. Staking bằng cách ủy thác cho Validator: Với những nhà đầu tư sở hữu ít token hoặc không đủ để trở thành Validator, họ có thể ủy thác cho các Validator để được chia sẻ một phần phí giao dịch phần thưởng. Với cách này, người stake sẽ không trực tiếp tham gia làm nhiệm vụ cho dự án, thay vào đó họ giúp Validator gom được số lượng token nhiều hơn. Tỷ lệ phần thưởng trả sẽ do Validator trả cho nhà đầu tư.
Các thông tin cần chú ý khi Staking
- Lãi suất Staking: Tỷ lệ lợi nhuận nhận được khi tham gia Staking.
- Thời gian Lock: Khoảng thời gian token bị khóa trong Pool và không thể rút ra ngoài. Người tham gia có thể lựa chọn kỳ hạn ngay từ đầu.
- Thời gian Unlock: Là thời điểm kết thúc Staking và có thể rút token về ví. Thông thường người tham gia có thể unstake trước hạn, tuy nhiên vẫn phải mất một thời gian để dự án xử lý.
- Tỷ lệ lạm phát: Là lượng token mới được tạo ra so với lượng token đang lưu hành. Tỷ lệ này ảnh hưởng trực tiếp đến giá của token, người tham gia cần lưu ý để ước tính lời lỗ sau khi staking.
- Số lượng token tối thiểu để tham gia staking